Торговля по объемам на Форекс

Индикатор объема торгов на фондовом рынке: что он показывает и как использовать. Классический объем торгов, индикатор профиля рынка, кластерный объем.

Что такое объемы торгов простыми словами

Под объемом торгов принято понимать количество всех совершенных за определенный период времени сделок на рынке.

Таким образом вполне возможно узнать объем торгов на любой фондовой бирже, часто эти данные публикуются в открытом доступе в различных скринерах.

В тоже время непосредственной информации об объеме валютных торгов на рынке Forex (Форекс) даже сейчас не существует. Это рынок, а не биржа, поэтому подсчитывать совершенные с валютой финансовые операции просто некому.

В противовес данному утверждению часто слышен вопрос: «А как же валютные биржи, разве они не предоставляют такие данные?»

Дело в том, что отказ от золотого стандарта и экономическая глобализация как раз и привели к замене валютных бирж круглосуточным и глобальным валютным рынком.

Сегодня место валютных бирж поделено между Forex и срочными валютными биржами. Последние ― это торговые площадки, на которых торгуются валютные фьючерсы и опционы, а не сама валюта.

Поэтому реальный объем торгов на валютном рынке и сегодня официально никем не подсчитывается. В тоже время информация по количеству совершаемых сделок, предоставляемая срочными валютными биржами, например, немецкой срочной биржей во Франкфурте (нем. Deutsche Terminboerse), достаточно актуальна.

При самостоятельном подсчете объема торгов следует проявлять особую внимательность. К примеру, при определении объемов на собственном счете необходимо учитывать, что один закрытый ордер будет нести в себе минимум две совершенных сделки. Открытие длинной позиции подразумевает покупку актива, а закрытие – продажу. Таким образом, закрытый ордер Buy будет включать в себя сделку на покупку и сделку на продажу.

Если в начале торгового дня трейдер открыл короткую позицию в 50 акций, а в конце ее закрыл, то его объем торгов за сессию составит 100 акций.

Обратите внимание, что в первом примере мы выразили объем торгов в количестве сделок (закрытый ордер имеет минимум две сделки), а во втором в количестве акций. Принято считать, что открытие позиции на покупку лота в 10 акций равносильно заключению 10 контрактов на покупку ценной бумаги. Следовательно, нет особой разницы в чем будет выражен объем торговли (в акциях, сделках или контрактах), его числовое значение в любом из приведенных случаев останется неизменным.

  • Достаточно, редким способом подсчета объема торгов является его выражение в количестве лотов и, еще реже, денежном эквиваленте.

Основными площадками на которых сегодня присутствует возможность более-менее объективного подсчета торгов являются фондовые и срочные рынки. С развитием компьютерных технологий стала распространенной методика подсчета объема торговли по тикам. Несмотря на то, что данные такого подсчета нельзя считать официальной информацией биржи, как правило, значения очень близки.

Учитывая все выше рассмотренные особенности, можно сформулировать два достаточно точных определения:

  1. Объем торгов ― это количество всех сделок (контрактов) совершенных на рынке за определенный торговый период;
  2. Объем торгов ― это количество акций (фьючерсов) сменивших собственника за определенный торговый период.

Эти достаточно отличающиеся друг от друга определения в полной мере отражают суть объема торгов.

Что такое объемы на бирже?

Объем — это суммарное количество совершенных сделок на бирже в виде покупки и продажи акций, фьючерсных контрактов, валюты за определенный период времени. 

Каждая сделка увеличивает объем. Чем больше объемов проходит в инструменте, тем он более ликвидный и привлекательный для трейдеров. Так как в ликвидных инструментах меньше спред (что такое спред), значит и торговать выгоднее, потому что рыночные ордера будут исполнены с меньшим проскальзыванием и в необходимом трейдеру объеме. 

Особенности биржевых объемов:

  • Как правило, в первый и последний часы торгов объемы выше, чем в другое время дня. 
  • Накануне праздников объемы обычно сокращаются. 
  • В последние годы на рыночные объемы большое влияние оказывает HFT-торговля, на нее приходится более 50% всех сделок на американских биржах. 

Как таковой классификации не существует. Мы разберем 3 самых популярных вида биржевых объемов, с которыми работают трейдеры:

  • тиковые;
  • вертикальные;
  • горизонтальные.

Тиковый объем на форекс показывает активность изменения цены. То есть это количество изменений цены за определенный период времени без учета количества сделок.

Но в ATAS под тиком подразумевается сделка в ленте принтов. То есть тики это сделки покупателей и продавцов. Поэтому тиковый график в ATAS строится согласно количества тиков в ленте принтов, а не от количества минимальных изменений цены. Ниже на картинке информация об о биржевых инструментах и их спецификациях.

Тиковый объем

Тиковый объем очень важен для инструментов, где нет данных стандартного объема. Например, форекс.

Вертикальный объем показывает, сколько контрактов проторговано за определенный период времени в качестве гистограммы под графиком или в отдельном окне. 

Полезные статьи по теме:

  • Анализ вертикальных объемов
  • Торговля по объемам

Горизонтальный объем показывает, сколько контрактов проторговано на каждом уровне цены за определенный промежуток времени. Он появился относительно недавно и доступен не во всех торговых платформах. 

В платформе ATAS горизонтальный объем можно увидеть с левой или с правой части графика по горизонтальной оси, если подключить индикатор фиксированный TPO и профиль

Можно представить схему объемов фьючерсных рынков следующим образом:

Совет. Поскольку фьючерсные контракты тесно связаны с базовыми активами, надо обращать внимание на объемы в базовых активах. 

1. Что такое объём торгов простыми словами

Объём торгов

(от англ. “volume”) — это суммарное количество

денег

, которое было в обороте на рынке в единицу времени. Временные промежутки могут быть разные, обычно объём рассматривают на 5-минутных, часовых и дневных графиках.

Например, если на рынке было совершено 100 сделок, то суммарный количество средств потраченное на их покупку (или продажу) и есть оборот. Если одна сделка в среднем была на 10,000 рублей, то оборот от 100 сделок составит 1,000,000 рублей.

Теперь стоит сделать некоторые уточнения насчёт разницы между Форексом и всеми остальными рынками. Дело в том, что на Форексе вместо реального объёма торгов показываются “тиковые объёмы”. Что это такое мы рассмотрим чуть ниже. А пока рассмотрим фондовый рынок (акции и облигации).

Как устроен фондовый рынок

На Московской бирже торговля идет в разных секциях, как в отделах магазина. Основные секции — фондовый, срочный, валютный и товарный рынок. В каждой секции свои правила торгов.

Акциями и облигациями торгуют на фондовом рынке. На эту тему мы написали уже множество статей. Теперь настал момент получше разобраться, какие проходят торги на фондовом рынке и какие у них правила. Мы будем говорить только о торговле акциями, потому что этим инструментом частные инвесторы пользуются чаще всего.

На фондовом рынке работают несколько правил:

  1. Order-driven market.
  2. Центральный контрагент.
  3. Частичное обеспечение.
  4. Отложенное исполнение.

Сейчас расскажу, что это значит.

Что такое объем

Объем — сумма всех позиций за определенное время. В лотах.

Объем почему-то называют объемами. Просто трейдеры так привыкли. Что же, не будем нарушать трейдерские каноны:

Объем может показать вам истощение рынка

Когда вы видите более высокий объем при снижении цены, это означает, что инвесторы сбрасывают акции, и это может быть сигналом о том, что пора распродавать и ваши акции. Без большого объема падение цены может быть просто кратковременным падением, прежде чем она снова двинется вверх.

Несколько больших падений на большом объеме также могут сигнализировать о хорошей возможности для покупки. Если вы думаете, что компания солидная, но просто стала жертвой плохих краткосрочных новостей, это может быть отличное время для покупки по очень низкой цене.

Другими словами, это может сигнализировать о дне рынка.

Давайте посмотрим на Citigroup во время последствий финансового кризиса 2007 года. В течение 2008 года цена снижалась. Затем, к началу 2009 года (точки 1 и 2 ниже), мы увидели два больших всплеска объема в течение двух дней падения.

объем акции

Посмотрим на объемный анализ. В точке №3 был некоторый покупательский интерес, но цена существенно не выросла. Покупатели вмешиваются, чтобы купить акции, ради краткосрочной выгоды. Однако в точке №4 произошел еще один огромный скачок объема продаж, но цена не упала значительно. Это было признаком того, что в тот момент у большинства продавцов не было запасов акций.

Вот как мы можем использовать объем, чтобы показать нам, когда у акции больше нет покупателей и она созрела для покупки.

Объемы на финансовом рынке

Для начала уточним: объемы на рынке FX отличаются от объемов на других рынках.

На фондовом рынке объем — сумма лотов. На фьючерсах — тоже. Посчитать их легко: акции и фьючерсы торгуют в одном месте: на бирже.

Объемы валют не так просто посчитать: их торгуют на сотнях ECN-каналов, в «темных пулах» и банках. У валют нет одного места, где бы можно было посчитать объем. Возникает вопрос:

Объем может показать вам накопление

Объем может подсказать вам, когда возможно накопление акций. В базовом примере зеленых полосок больше, чем красных полос на индикаторе объема. Так что это может быть хорошим намеком на то, что цена может скоро начать разворачиваться.

увеличение объема

Как проводить технический анализ объемов торгов

Современные трейдеры стали уделять больше внимания оценке объемов торгов. Для их анализа часто применяются средства технического анализа и разрабатываются специальные индикаторы.

Легенда Wall Street Джозеф Гранвилл сравнивал объемы торгов с паром, толкающим паровоз стоимости.

Анализ рынка с использованием объемов основывается на применении ранее выявленных закономерностей в соотношении движения цены и изменения числа сделок.

Как правило, объемы не используются как самостоятельный инструмент, а применяются в качестве подтверждения иных сигналов, силы тренда или различных паттернов.

Вне зависимости от направления ценового движения при больших объемах такое движение будет иметь значительную силу и, скорее всего, сохранит свое направление. Небольшие торговые объемы свидетельствуют о слабом ценовом движении – риске разворота цен.

Таким образом, инвесторы часто прибегают к проверке достоверности резких ценовых импульсов, сверяя графики объемов торгов с графиками котировок.

Приведем пример: После недельного нисходящего движения цена акций резко возросла на 7% за одну торговую сессию. Закономерным станет вопрос: «Произошел ли разворот тренда, или это всего лишь коррекция?» Признаком сохранения тренда в данном случае считается сохранение или незначительное изменение показателя объема торгов. Если объем торгов акциями значительно возрос, то это станет верным признаком смены направления цены.

Взаимное изменение показателей объема и цены по торговому инструменту может характеризоваться конвергенцией (сближением, соответствием) и дивергенцией (расхождением, несоответствием).

Достаточно эффективно использование объемов торгового оборота для подтверждения прорывов уровней поддержки и сопротивления. Как и в случае с проверкой тренда, увеличение объема свидетельствует о росте силы ценового движения ― достоверности прорыва, снижение же делает прорыв маловероятным.

  • Некоторые трейдеры достаточно эффективно используют анализ объема торгов с уровнями поддержки/сопротивления в поиске торговых точек входа/выхода.

Еще одним способом использования объемов является подтверждение свечных паттернов и фигур технического анализа («голова и плечи», «треугольник», «флаг», «повешенный» и т.д.).

Так как каждая фигура имеет свои «ключевые точки», сопоставление ценового движения в этих точках с объемом торговли может подтвердить либо опровергнуть фигуру (сигнал фигуры).

Необходимо отметить, что объемы в техническом анализе дают опережающие сигналы, и это выгодно отличает их от остальных средств.

Индикаторы объемов торгов

Развитие информационных технологий значительно расширило возможности технического анализа, сделало его доступным для широкого круга трейдеров. Не стал исключением и анализ объема торгов.

Появились возможности тикового подсчета количества сделок на валютном рынке Forex. Стали разрабатываться наглядно понятные графические способы представления информации об объемах.

Сегодня разработано много индикаторов позволяющих визуализировать количественные данные о совершаемых на рынках операциях.

Индикаторы объема торгов присутствуют в таких известных торговых терминалах как: MetaTrader, NinjaTrader, Quik, ToS и многих других. При этом их можно классифицировать по нескольким признакам.

Классификация по способу отображения на графике:

  1. Горизонтальные объемы (horizontal volume) ― отображаются в виде гистограммы с горизонтальными столбцами, наложением непосредственно на ценовой график. Выявляет важные ценовые уровни в которых заинтересованы крупные инвесторы;
  2. Вертикальные объемы (vertical volume) ― представлены гистограммой с вертикальными столбцами. Как правило, размещены под ценовым графиком, одной свече соответствует один столбец в гистограмме. Данный способ отображения данных не предоставляет информацию об изменении объёма торгов внутри свечи и не выявляет ценовые уровни.

Индикаторы вертикальных и горизонтальных объемов можно использовать отдельно, так и совместно. Однако, стоит заметить, что в терминале MetaTrader встроенного индикатора горизонтальных объемов нет, и инвесторам необходимо будет искать инструмент у стороннего разработчика.

Еще одним критерием деления индикаторов объема торгов является источник получения данных.

В зависимости от источника полученных данных об объемах торгов, индикаторы делятся:

  1. Реальные ― информация об объемах торгов предоставляется биржей, например, Чикагской товарной биржей (Chicago Mercantile Exchange ― CME);
  2. Тиковые ― объемы торгов рассчитываются по тикам. Тики ― это ценовые изменения, происходящие в торговом терминале за определенный период времени.

В терминале MetaTrader 4(5) все индикаторы объемов тиковые. Величина одного столбца объема торгов информирует о количестве изменений цены в соответствующей свече ценового графика.

Тиковые графики не являются данными с реального источника (биржи), однако, трейдеры успешно используют их в торговле. Если сравнить гистограммы реальных объемов с биржи и рассчитанные по тикам в терминале, то очертания их будут очень схожими.

Трейдерам, торговая система которых не основана на учете конкретных значений объема торгов в каждой свече, дополнительная информация с торговой площадки не принесет пользы. Большинство торговых стратегий базируются на учете динамики изменения объемов и всплесках торговой активности.

Где можно найти индикаторы объема торгов?

В MetaTrader 4(5) алгоритмам данного вида уделено мало внимания. Терминал имеет всего 4 индикатора вертикального объема, и в нем совсем нет горизонтальных объемов и уровней.

Интересной является система кластерного анализа рынка на основе объемов представленная в демо-версии терминала ATAS. Однако, эта платформа работает небольшой промежуток времени после чего требует перерегистрации.

Неплохую подборку из инструментов анализирующих количество сделок на рынке можно создать в торговой платформе QUIK.

Sb-professional.com имеют достаточно продвинутый торговый терминал ориентированный изначально на анализ торговых объемов. Однако, с недавнего времени функционал этой платформы стал платным. NinjaTrader и ToS также снабжены достаточно хорошими средствами подсчета совершенных за сессию сделок.

Достаточно широкий спектр алгоритмов расчета объемов торговли представлен на ресурсе http://clusterdelta.com. На сайте можно найти как горизонтальные и вертикальные объемы, так и специфический индикатор дельта-объемов. Также до недавнего времени с Clusterdelta можно было скачать бесплатно пакет фирменных индикаторов для Metatrader 4. На сегодняшний день использование данных алгоритмов стало платным.

Индикаторы

Рассмотрим самые распространенные из индикаторов торговых объемов.

Volumes

Это стандартный индикатор MetaTrader 4(5). Инструмент настроен разработчиками по умолчанию и корректировать его параметры нельзя.

Из настроек визуализации доступны только опции цвета столбцов и размера самой гистограммы. Индикатор помещается под ценовым графиком. Каждой свече графика соответствует столбец гистограммы.

Высота столбца указывает на количество сделок совершенных в период формирования свечи, чем она выше, тем больше сделок совершено. По умолчанию красный цвет столбца указывает, что среди всех сделок преобладали продажи, зеленый ― покупки.

Better Volumes

Является пользовательским алгоритмом для MetaTrader 4(5). Его гистограмма идентична Volumes, однако, столбцы окрашиваются в 5 разных цветов. Это дает возможность более точно определить настроение рынка.

  1. Красный цвет столбца появляется при растущем рынке и значительных объемах сделок. На пике свечи свидетельствует о смене тенденции или формировании глубокой коррекции.
  2. Коричневый цвет сигнализирует о конце медвежьего движения при наличии большого объема торговли.
  3. Появление коричневого столбца в конце растущей свечи не является сигналом и не подлежит учету.
  4. Зеленый цвет также является разворотным сигналом, но появляется на относительно коротких свечах при крупных торговых объемах.
  5. Желтый цвет полоски гистограммы является дополнительным. Появляется в конце трендов и коррекций при малом количестве рыночных контрактов. Его можно расшифровать как отсутствие желающих совершать сделки.

Столбцы голубого цвета не несут в себе какого-либо сигнала, их размер просто показывает количество сделок совершенных на бирже.

В настройках индикатора можно задать период скользящей средней (MA Period). В таком случае если столбцы гистограммы оказываются выше линии MA, то вероятность подтверждения сигнала более высока.

VWAP

Данное средство не является в прямом смысле индикатором количества сделок на рынке. Это скользящая средняя в расчет которой включен показатель объема торгов.

Цена и количество трейдов на каждой свече за выбранный промежуток времени перемножаются, а впоследствии делятся на суммарный объем сделок за выбранный период. Индикатор может стать альтернативой полосам Боллинджера. Главным сигналом индикатора является отскок цены от сигнальных уровней.

Данный пользовательский индикатор можно скачать в сети бесплатно для платформы MetaTrader 4(5).

  • High Volume Bar

Строит на дневных периодах гистограммы горизонтального объема. Наибольшие столбцы индикатора являются важными уровнями торгового периода;

  • Level sensor

Также индикатор вертикальных объемов. Отображается в левом краю по всей длине окна, таким образом показывает проторговку на всем графике. Позволяет выявить важные торговые уровни, хорошо зарекомендовал себя в трендовых стратегиях;

  • Level sensor new

Полный аналог Level sensor, но гистограмма с горизонтальными столбцами расположена в правом углу;

  • Market profile trend lines

Данный индикатор строится по дням. Кроме построения дневных горизонтальных гистограмм у данного алгоритма имеются дополнительные возможности. На ценовом графике обозначаются контрольные точки (Point of control – POC), которые характеризуют наибольшие объемы торгов.

Также индикатор автоматически строит трендовые линии, однако их объективность достаточно спорна.

Сегодня существует множество сторонних (не встроенных в терминал) индикаторов. Практически все они за небольшим исключением показывают одну и туже информацию, некоторые из алгоритмов имеют дополнительные функции.

Однако, основной ценностью в работе с любым средством отображения объемов будет умение их правильно использовать.

Советы

Как ранее было сказано, все индикаторы объема достаточно схожи между собой. Ключевым фактором в успешном их применении является опыт и умение трейдера работать с данным средством анализа рынка.

Применяя индикаторы объема следует руководствоваться следующими правилами:

  • Применять индикатор как дополнительное (подтверждающее полученный ранее сигнал) средство;
  • Учитывать, что объемы торгов дают опережающие сигналы;
  • Освоить технику торговли с помощью объемов вполне возможно используя бесплатные встроенные в терминал средства анализа;
  • Вести торговлю по тренду, то есть открывать сделки только на сигналы гистограммы, совпадающие с направлением тренда на более крупном временном интервале.

Заключение

Умение использовать индикаторы объема торгов на бирже, станет хорошим подспорьем любому трейдеру. Объемы подходят для совместного использования с другими индикаторами практически в любой торговой системе.

Даже объем валютных торгов сегодня без проблемы можно по тикам подсчитать в секундные сроки. Ранее количество сделок с валютой на рынке можно было узнать только получив доступ к объему торгов на валютной бирже.

На основе объемов сегодня создаются обособленные торговые системы с ориентацией на трендовые движения рынка.

Важным фактором при использовании алгоритмов является умение правильно интерпретировать трейдером полученные сигналы.

И главное – объемы это один из немногих реально опережающих движение цен индикаторов. Обязательно воспользуйтесь этим полезным свойством объемов.

Объем может показать силу движения

Общая идея заключается в том, что если вы видите увеличение объема в тренде, вполне вероятно, что вы и дальше будете видеть движение цены в том же направлении. Это имеет смысл, потому что по мере того, как тренд набирает силу, все больше людей должны присоединяться к нему, чтобы поддерживать тренд.

Вот пример тенденции по нефти, когда объем увеличивается при восходящей тенденции. Хотя это фьючерсы, а не акции, здесь применяется тот же принцип. Как только объем начинает иссякать, вскоре после этого тренд меняется на противоположный.

объем на форекс и нефть

header-banner.jpg

Как работает объем на форекс?

Прочитав предыдущие примеры, вы, вероятно, готовы добавить индикатор объема на свои графики форекс. Подождите минуту, потому что объем на форекс работает немного иначе.

Во-первых, невозможно определить, сколько всего валюты торгуется каждый день. Это потому, что торговля на форекс представляет собой децентрализованный рынок.

Поскольку нет первичной биржи, через которую проходят все транзакции, невозможно подсчитать, сколько валюты торгуется за один раз. Итак, то, что вы видите на своих графиках, — это только объем, который видит ваш брокер. Это может привести к очень разным цифрам между брокерами.

Например, вот два скриншота для EURUSD, сделанные одновременно. Этот график использует данные Oanda и показывает, что текущий объем составляет 8 156 денежных единиц.

объем на форекс брокера Oanda

Но когда мы смотрим на график FXCM, мы видим совершенно иную картину. На этом графике показан объем в 50 869 денежных единиц.

Если вы посмотрите на относительный объем, графики очень похожи, однако не совсем. Например, правая часть этого графика показывает большой всплеск. Однако на графике Oanda на самом деле наблюдается снижение объема.

объем FXCM

Означает ли это, что объем в торговле на форекс бесполезен? Что ж, давайте рассмотрим несколько примеров, чтобы увидеть, может ли это быть полезным, даже если вы видите только часть картины.

Объемы и паттерны на биржевом графике

Еще одно использование объемов – это подтверждение паттернов. Паттерны или фигуры, такие как голова и плечи, треугольники, флаги и другие могут быть подтверждены с помощью объемов. Подробнее на этом мы поговорим в другой статье.

В большинстве фигур есть ключевые точки, которые определяют силу паттерна. Если говорить упрощенно, то объемы используются как раз для подтверждения таких ключевых точек. Они позволяют определить качество сигнала.

Как торговать объемы на рынке?

Напомним: тиковые объемы показывают волатильность: скорость, с которой меняется цена. Цена волатильна, когда идет резкий спад и подъем, и не волатильна в боковике:

На дне и вершине тренда всегда идет борьба: цену бросает вверх-вниз, и вскоре она разворачивается. Объемы помогают нам найти зоны разворота и заработать на них.

Рейтинг
( 1 оценка, среднее 5 из 5 )
Загрузка ...