Технический или фундаментальный анализ. Особенности выбора

Содержание

 Преимущества фундаментального анализа

Плюсами данного вида анализа можно назвать возможность определения главных тенденций, а также факторов, реально влияющих на рынок. Другими словами, с помощью данного исследования трейдер может выяснить причину какого-либо тренда.

Недостатком можно назвать отсутствие наглядности(нет того кто покажет), таким образом, новичкам довольно сложно сделать соотношение результатов анализа с графиком, что способствует появлению ошибок. Кроме того, этот метод прогноза является многогранным, поэтому необходимо постоянно отслеживать события, происходящие на рынках, при этом не только на экономическом, но и на политическом. Для осуществления данного метода прогнозирования нужно иметь некоторые знания в сфере работы с числами и других сферах.

Основы фундаментального анализа

Фундаментальный анализ рынка, пожалуй, является самым сложным для начинающих трейдеров. Чтобы научиться применять его на практике, вы должны хорошо разбираться в экономических и политических событиях в мире. Например, ожидается публикация ежемесячного отчета Non-Farm в США – это сильный макроэкономический показатель, показывающий соотношение новых рабочих мест за исключением сельскохозяйственного сектора к предыдущему месяцу. Вы должны определить, как отреагирует рынок, если новость окажется негативной или, наоборот, положительной. Еще одним ярким примером фундаментального анализа валютного рынка является изменение ключевой ставки ФРС в США. Вы должны точно спрогнозировать на основе последних новостей и ожиданий трейдеров, произойдет ли повышение процентной ставки ФРС, или она останется неизменной. Другими важными факторами фундаментального анализа Форекс являются изменение ВВП, итоги заседаний FOMC, выход данных по инфляции, безработице, розничным продажам и т. д. Посмотреть, когда будут опубликованы важные отчеты, можно в экономическом календаре новостей. Самые сильные новости выходят в США, вторые по значимости являются экономические события в странах ЕС, Великобритании, Японии, Канады и др. Также следует учитывать влияние экономических событий на торговлю используемой вами валютной пары. Например, во время торговли парой USDRUB нужно руководствоваться последними экономическими и политическими событиями в США и России, в то время как при торговле валютной парой EURUSD российские новости особого влияния не оказывают.

001_33.jpg

Смотрите также, какие есть брокеры с торговлей рублем.

Методы фундаментального анализа

  1. Долгосрочное инвестирование. Если трейдеры в основном используют технический анализ для краткосрочных спекуляций на минутных или часовых графиках, то инвесторы делают тщательный долгосрочный прогноз, изучая отчеты компаний для покупки акций, чтобы в будущем получать по ним дивиденды или выгодно продать. Взять хотя бы известного американского мультимиллиардера Уоррена Баффета, который сколотил свое состояние, полагаясь только на фундаментальный анализ, или Джорджа Сороса, который, ориентируясь на состояние экономики Великобритании, обнаружил, что британский фунт переоценен, и сделал на этом ставку. Если говорить о современности, то трейдеры с Уолл-Стрит в США до сих пор полагаются только на фундаментальный анализ и неплохо зарабатывают на этом;

  2. Торговля на новостях. Понимание взаимосвязи экономических факторов с ценой позволяет трейдерам извлекать хорошую прибыль во время торговли на новостях. Однако это требует от трейдеров специфических знаний и опыта, поэтому не подходит для новичков, так как может привести к быстрому сливу депозита. Применять его могут только профессиональные игроки.

002_30.jpg

Недостатки фундаментального анализа

Главным недостатком фундаментального анализа является сложность применения его на практике и интерпретации экономических данных, а также неоднозначность трактовки полученной информации. Чтобы принять решение – покупать или продавать, недостаточно данных по одному экономическому событию. Нужно видеть ситуацию в целом, чтобы понимать, как отреагируют на нее рынки. Почему многим богатейшим людям мира и крупнейшим банкам удается заключать многомиллионные контракты? Потому что они везде имеют своих людей – в различных Центробанках и министерствах экономики, поэтому они получают нужную информацию еще задолго до публикации важных экономических данных, это так называемая «инсайдерская информация». Имея такую информацию, аналитические отделы могут заранее спрогнозировать поведение цены и реакцию рынков. Поскольку у рядовых трейдеров нет доступа к инсайдерской информации, им остается только предполагать, как отреагирует рынок на выход важных экономических новостей, а также использовать методы технического анализа.

Смотрите также, кто такие ECN брокеры, и чем они отличаются от «кухонь».

Технический и фундаментальный анализ (рынка акций, ммвб)

Технический анализ (теханализ) – простыми словами, это совокупность методов или инструментов для прогнозирования цены в будущем на основе некоторых закономерностей цены в прошлом. Вся суть теханализа заключается в поиске закономерностей, которые позволят определить лучший момент для входа в позицию и заработать Это могут быть различные паттерны, уровни поддержки/сопротивления, различные фигуры, индикаторы и тд. Тема это достаточно обширная и рассказывать о ней можно долго. В отдельной своей статье я еще вернусь к ней. Теперь что касается фундаментального анализа.

Фундаментальный анализ применяется для исследования экономического состояния интересующей нас компании или отдельной отрасли. Другими словами, главная цель данного анализа это оценка инвестиционной привлекательности компании. То есть, данный вид анализа позволяет понять, недооценены или переоценены в текущий момент акции той или иной компании и сделать выводы, нужно ли включать данные активы в наш  долгосрочный инвестпортфель.

Технический анализ

Технический анализ Форекс

К техническому анализу можно отнести все виды графического анализа, исследование уровней поддержки и сопротивления, а также показаний различных индикаторов. Само название «Технический анализ» подразумевает под собой применение технических средств для составления рыночных прогнозов. К ним относятся разнообразные индикаторы, которых существует огромное множество и которые постоянно модернизируются и модифицируются.

Например:

  • Скользящие средние,
  • Осциллятор Stochastic,
  • Индикатор Ichimoku,
  • Индикатор Parabolic SAR и другие.
  • Технические уровни поддержки и сопротивления

Вариантов их построения также достаточно много. Например:

  • Уровни Пивот,
  • Уровни Фибоначчи,
  • Линии Ганна,
  • Классические линии поддержки и сопротивления,
  • Фигуры графического анализа и т. д.

В применении фундаментального анализа все более или менее «разложено по полочкам» — те или иные события оказывают определенное влияние рынок. В техническом же существует огромное множество вариантов и стратегий. Например, анализируя выбранный торговый инструмент с помощью нескольких индикаторов, можно получить совершенно противоположенные результаты. Это не значит, что технический анализ хуже или лучше фундаментального — это просто другой подход к исследованию рынка. На данный момент трейдер может не только выбрать какой-либо вид технического анализа, но и подстроить его под свои предпочтения.

Настройки индикаторов

Как правило, у каждого из индикаторов существуют заданные «по умолчанию» настройки, которыми пользуются большинство трейдеров. Не всегда базовые настройки индикатора одинаково качественно выдают сигналы на мажорных валютных парах и высоковолатильных кросс-курсах. Экспериментируя с настройками и входными параметрами индикаторов на основании своего опыта и наблюдений, можно эффективно адаптировать их под выбранный для торговли инструмент.

Инвестор или спекулянт? «Техника» или «фундамент»?

Краткосрочная и долгосрочная торговля имеют свою специфику. Поэтому алгоритм торговли и анализ рынка для внутридневного трейдера и портфельного инвестора имеют свои отличия. Дейтрейдеры используют в основном технический анализ, долгосрочные инвесторы опираются на результаты фундаментального анализа. При этом, краткосрочные трейдеры не могут не обращать внимание на выход важной макроэкономической статистики. Неожиданная новость может кардинально изменить ситуацию на рынке, поэтому многие спекулянты стараются выйти из сделок во время публикации важных статистических данных или новостей, которые могут принести аномальное повышение волатильности на рынки. Долгосрочные трейдеры в основном используют методы фундаментального анализа. При этом, время открытия сделки координируют исходя из технической картины. Поэтому справедливым будет утверждать, что в большей или меньшей степени, каждый трейдер пользуется и техническим, и фундаментальным анализом. 

fundamentalnii-analiz-rinka

Цели фундаментального анализа

Основная цель — это определение вектора долгосрочного тренда финансового инструмента, согласно исследованиям динамики изменений его экономической деятельности и баланса объемов спроса и предложения на данный финансовый актив.

Что такое технический анализ?

Технические аналитики — это люди, которые считают, что ценовые графики содержат всю информацию, необходимую для принятия инвестиционного решения. Они считают, что все содержание конкретного актива отражается в ценовых тенденциях. Они используют ценовые диаграммы, тенденции, шаблоны и математические индикаторы диаграммы для руководства ими посредством инвестиционных решений. Это касается в основном краткосрочных торговых циклов. Причина этого заключается в том, что трейдеры, которые ищут краткосрочные результаты, ищут минимальные движения за короткие промежутки времени.

difference-between-technical-and-fundamental-analysis-1.jpg

Методы фундаментального анализа

Аналитики фундаментального анализа традиционно используют собственные всевозможные наборы из следующих методов исследований рынка:

  1. Метод обобщения — группы акций каждой биржи формируются в фондовый индекс, валютные пары с участием американского доллара — в индекс USD , фьючерсы нефти (Brent, WTI, URALS, Oman Crude Oil и т.д.) — в сектор энергоносителей и др.;
  2. Метод сравнения — опубликованные новости аналитики фундаментального анализа обязательно сравнят с собственным прогнозом и предыдущим значением;
  3. Метод сезонности — на фондовом рынке определяются месяцы с максимальной прибылью предприятий (на потребительском рынке обычно декабрь и январь — сезоны максимальных продаж). На фьючерсно-товарном рынке — сезоны урожая с минимальными ценами на фьючерс и т.д.;
  4. Метод корреляции — соотношение зависимости стоимости финансовых инструментов друг к другу с математической корреляцией от -1 до +1 (0 обозначение отсутствия корреляционной связи между активами). Подробности в основной статье — Корреляция валютных пар: что изменил Masterforex-V
  5. Метод волатильности — статистическое сравнение количества пунктов за торговую сессию (день, неделю), которое проходят различные финансовые активы. Подробнее в основной статье — Волатильность рынка: неизвестное от Masterforex-V.

Основные принципы ТА

Существуют три основных принципа, которые учитываются при анализе изменений рыночных котировок на фондовом рынке. Первый говорит о рыночной эффективности, второй о трендовой направленности цены, а третий о том, что закономерности обязаны повторятся. Теперь о каждом подробнее.

Цена учитывает все

Смысл этой теории в том, что вся поступающая на фондовый рынок информация моментально учитывается в стоимости актива. Поэтому прогнозировать ее относительно новостных потоков не имеет смысла: нужно абстрагироваться от фундаментальных условий и сосредоточиться на прошлой динамике рыночных цен.

Цены двигаются тенденциями

Здесь идея в том, что фондовые рынки двигаются исключительно в рамках трендовых движений. При этом, если на недельном графике трейдер видит растущую тенденцию, значит, она будет превалировать над той, что проявилась на дневном или часовом таймфрейме.

История всегда повторяется

Участники фондового рынка всегда подвержены одним и тем же эмоциональным аспектам, страху и жадности. Поэтому закономерности, которые были выявлены на прошлых периодах, должны повторяться и в будущем, формируя определенные циклы.

Стакан торгового терминала

Биржевой стакан или стакан торгового терминала — это список лимитных заявок купли-продажи ценных бумаг на фондовой бирже. При этом в каждой заявке указаны котировка и объём проданных или купленных акций. Этой информацией могут поделиться торговые представители(брокеры), которые получают их напрямую от фондовых бирж.

Проще говоря, биржевой стакан показывает текущие ордеры по тому или иному активу в виде таблицы. Его анализ позволяет делать краткосрочные прогнозы.

Фундаментальный и технический анализ

Формирование биржевого стакана происходит следующим образом:

  1. Трейдер создаёт заявку через терминал, указывая параметры сделки — желаемая цена и объём;
  2. Биржа в автоматическом режиме производит поиск встречной заявки с подходящими параметрами и производит сделку, если таковая находится;
  3. В случае отсутствия необходимой заявки, ордер ожидает её в «стакане».

Очерёдность таких списков строится по двум параметрам — стоимость и время создания приказа.

Биржевые заявки делятся на три вида:

  • Лимитные, с указанием параметров цены/объёма;
  • Рыночные, требующие покупку/продажу желаемого объёма активов по лучшей стоимости на рынке;
  • Условные, любые приказы с условиями, задаваемыми трейдером, но не попадающие в первую категорию. Перемещаются в список лимитных или рыночных как только будут выполнены установленные участником требования.

Важно то, что в «стакан» попадают только заявки первого вида — лимитные, поскольку рыночные выполняются мгновенно, а условные невидимы, пока не выполнены выдвинутые участником требования.

Стоит ли избегать технического анализа в работе с фундаментальным

При работе с данными, описывающими рыночные изменения, необходимо помнить о том, что на финансовых рынках, в том числе и на рцб цены изменяются под влиянием повторяющихся закономерностей. При этом приходится учитывать значения множества переменных, поэтому разумно использовать по мере необходимости оба метода исследования. В какой-то момент лучше покажет себя фундаментальный анализ, в другой — технический.

Похожие статьи:

3. Значение доли в фундаментальном и техническом анализе

Фундаментальный анализ, как упоминалось ранее, и оценка собственной стоимости акций и покупок производятся, как только рыночная цена определяется как меньшая, чем внутренняя стоимость. Продажи — это их производство, когда рыночная цена превосходит внутреннюю стоимость, которая может занять пару лет.

Технический анализ следует за концепцией отсутствия реальной стоимости акций, все это зависит от спроса и сил рынка предложения. Эти рыночные силы затем регулируются как рациональными, так и иррациональными факторами.

4. Как использовать скользящие средние

Самый первый и самый старый индикатор статистического технического анализа – это обычная средняя. Точнее правильно ее назвать скользящая средняя. Это линия, каждая точка которой строится как средняя от нескольких предыдущих точек базового графика. Для расчета можно брать разное кол-во точек. Чем больше точек, тем более сглаженной получается кривая. Обычно строят несколько таких средних, каждая из которых посчитана по разному количеству точек. Мы обычно используем 3 средних – для 25 точек (синяя линяя на графике), 50 (красная линия) и 100 точек (зеленая линия). Они отражают краткосрочную, среднесрочную и долгосрочную тенденции. В случае, если более быстрые линии (25 и 50) пересекают более медленную (например, 100) – это сигнал к началу тенденции. Если пересечение снизу – значит движение будет вверх, если пересечение сверху, значит цена пойдет вниз. Посмотрите на графике: сигналы обведены красными кругами.

Пересечения скользящих средних

Геометрические фигуры

Существует правило для основных активов – трендовое движение не может длиться вечность, наступит момент, когда тренд изменит свою направленность. В большинстве случаев, рынок начинает замедляться, затем только приступать к развороту. Что касается замедления и истощения мощности трендового движения, на это указывают геометрические паттерны, фигуры на ценовом графике.

Внушительное количество фигур разворота доступна для работы, большая часть, из которых включена в Price Action. Каждый инвестор обязан ознакомиться с геометрическими фигурами для точности своих прогнозов.

Также дополнительно можно задействовать технические индикаторы в виде Индекса относительной силы или MACD. Данные инструменты указывают также на разворот тренда.

Критика фундаментального анализа

Основные статьи темы

  • Почему к аналитике презрительное отношение в мире уже 2500 лет подряд?
  • Как госчиновники РФ дают «прогнозы валют» и «цен», и почему они не сбываются?

Фундаментальный анализ давно превратился в отдельную сферу бизнеса, далекую от прогнозирования цен, ради которой он собственно и создавался. Так,

  • крупные СМИ, как легендарный для инвесторов The Wall Street Journal, просто лоббируют чьи то интересы, выделяя для биржевой информации лишь 1/64 часть своих страниц;
  • аналитики фундаментального анализа брокерских компаний просто зарабатывают премии за «лиды» (заявки и звонки), зарегистрировавшихся на вебинар новичков;
  • в интернете не осталось ни одного успешного трейдера, торгующего по фундаментальному анализу форекс.

Как отвечают на критику сами представители фундаментального анализа forex? Примерно, как социологи, когда в очередной раз грубо ошибаются в цифрах: что денег заказчик выделил очень мало… из-за этого не удалось провести комплексный анализ, исследовали лишь ОТДЕЛЬНЫЕ аспекты проблемы… погрешность — это неотъемлемая часть статистических измерений…

Вывод для трейдеров однозначный — успешные трейдеры аналитику… не читают.

Фундаментальный и технический анализ: различия и сочетаемость.

Вопрос о том, какой метод анализа на финансовых рынках лучше – технический либо фундаментальный – сейчас волнует многих трейдеров. Пытаясь выяснить ответ на него, они сравнивают оба понятия между собой.

Фундаментальный и технический анализ изображение 3

Обозначенные нами выше подходы считаются в трейдинге основными. С их помощью определяют уровни инвестиционного благополучия компаний. Фундаментальный анализ помогает составить точное впечатление о внутреннем состоянии финансовой системы фирмы, такой метод метафорически сравнивают с «рентгеном».

Принципы фундаментальной аналитики

Фундаментальный вид исследования рынка строится на оценке финансово-производственных показателей деятельности тех или иных компаний. Суть этого исследования в оценке различных финансовых параметров: общий доход и чистая прибыль, EBITDA, текущая стоимость компании, величина денежного потока. Обязательно оценивается производственный потенциал.

Сочетание технического и фундаментального анализа

Часть профессиональных трейдеров рекомендует сочетать методы технического и фундаментального анализа в следующих целях:

  1. Для подтверждения сигналов. Допустим, при помощи фундаментального анализа вы предсказали увеличение стоимости актива в будущем. Прежде чем открывать ордера, вы подтверждаете полученный сигнал. Таким образом, удается сделать процесс ведения торгов более безопасным.
  2. Для более точного выявления места для открытия позиций. Определив долгосрочную тенденцию при помощи фундаментального анализа, вы при помощи технического анализа сможете выявить оптимальное место для создания ордера.

Из всего сказанного выше можно сделать вывод, что для начинающих трейдеров больше подходит технический анализ, так как он является более простым. После накопления достаточного опыта вы сможете освоить и методы фундаментального анализа.

Инструменты и методы

В дополнение к фундаментальному и техническому анализу есть много других инструментов и методов, которые могут помочь в торговле фьючерсами. Самым важным из них является управление рисками. Как мы обсуждали ранее, использование левереджа (кредитного плеча) в торговле фьючерсами увеличивает и вознаграждение и риск. Во избежание того, чтобы быть выброшенными неожиданными оживлениями на рынке, частные трейдеры должны практиковать строгое управление рисками. Это должно включать в себя установку уровня остановки убытков. Это должен быть уровень, где вы выходите из торговли и сокращаете потери независимо от того, верите ли вы все еще в первоначальную предпосылку послужившую поводом для открытия позиции.

Никогда не забывайте известное высказывание “рынки могут оставаться иррациональным дольше, чем вы можете оставаться платежеспособным”. Даже если начальная предпосылка является, в конечном счете, правильной, иррациональные движения рынка, могут оставаться в силе намного дольше, чем они “должны” и могут высосать весь капитал, особенно когда вы используете левередж.

Часто трейдеры размещают физические ордера остановки потерь (ордера stop loss) в момент входа в торговлю. Эти ордера должны автоматически сработать и остановить потери, в случае если рынок пошел против трейдера.

Примечание: Такие ордера хорошо использовать, но следует иметь ввиду, что на очень неустойчивых рынках они попросту не смогут быть выполнены и потери будут гораздо больше запланированных

Последним важным инструментом управления рисками является диверсификация. Это означает, что вы должны распределить свой капитал на ряд небольших ставок на рынке фьючерсов. Помните, инвестирование – марафон, а не спринт. Диверсификация также означает, что торговля фьючерсами не должна быть единственной вашей инвестиционной программой. В дополнение к вашему торговому счету необходимо иметь другие, более долгосрочные инвестиции, поддерживаемые в различных стилях с применением различных рыночных механизмов.

3. В чем различия между техническим и фундаментальным анализом

Эти два подхода безусловно разные и каждый имеет свои веские причины на существование. Один отвечает за «технику», другой за основу «фундамент».

Существует следующее утверждение:

Технический анализ — это отражение фундаментальных факторов.

Однако, оно не всегда работает. Некоторые компании могут годами стоить низко, несмотря на их отличные экономические показатели. Рынок просто не замечает этого.

В чем различия между техническим и фундаментальным анализом

Технический Фундаментальный
Простота проведения прогноза. Точное констатирование с точными целями по движению цены Сложность проведения расчётов и прогнозов. Реальную стоимость можно назвать, но этот прогноз, как правило, сильно отличается от реальности
Однозначная трактовка: либо покупаем, либо продаем, либо вне позиции Нельзя однозначно сказать «покупаем» или «продаем», поскольку учитывается множество факторов, которые могут говорить о спорных моментах (что-то хорошо, а что-то не очень)
Можно применять ко всем видам рынков Применяется лишь к ценным бумагам
Чаще всего краткосрочное виденье Долгосрочное виденье
Совершает много сделок Почти нет сделок
Доходность может быть как тысячи процентов в год, так и полная потеря денег Как правило, портфель ценных бумаг растёт вместе с рынком. Благодаря сложным процентам, происходит постепенное ускорение накоплений.
Требует постоянного времени Требует времени лишь в момент покупки или продажи, а поскольку инвестиция совершается надолго, то можно сказать, что временные расходы минимальны.
Нет людей, кто стал бы миллиардером применяя лишь анализ графиков Есть миллиардеры, которые занимаются стоимостным инвестированием
Данный вид подходит не всем людям. Например, эмоциональным он не подойдет. Подходят для всех, поскольку является долгосрочным инвестированием

Оба подхода не работают при наступлении непредвиденного события (черного лебедя). Периодически на рынке возникают такие события, которые абсолютно не прогнозируемые. Например, начало конфликтов, природных бедствий и катастроф, эпидемий.

Что прибыльнее

Отвечая на вопрос, что прибыльнее можно выбрать технический анализ, поскольку в краткосрочной перспективе он может дать огромную прибыль. В свою очередь эта прибыль обычно не долговечна.

Фундаментальный анализ показывает лучшую прибыльность со временем. Например, если мы берем срок 5-10 лет.

Итоги

Подводя итоги, можно сказать следующее: технический анализ позволяет быстро заработать или потерять деньги. Большинство его проповедников являются либо молодые люди, либо брокеры, поскольку их прибыль зависит от активности торговли своих клиентов.

Фундаментальный анализ подойдет абсолютно всем, поскольку он позволяет сохранять свои деньги путем инвестирования в хорошие активы.

Тренды и их типы

Тренд — это устойчивое направление движения рыночных цен. На фондовом графике может существовать различное количество тенденций, но трендом будет именно превалирующая модель движения. Он может быть двух видов: медвежий (нисходящий) или бычий (восходящий). Если преимущественное направление не установлено, то рынок не имеет тренда, а находится в стагнации или консолидации.

Волнообразные тренды

Если говорить о принципах формирования волн Эллиота, то как раз сейчас. Тренды на фондовых рынках не развиваются как молния, они движутся в сопровождении постоянных коррекционных движений, причем это могут быть как микродвижения, так и серьезные откаты. Если волнообразная модель нарушается, то технические аналитики говорят о возможной смене тренда.

Длительность тренда

Технический анализ фондовых рынков в соответствии с теорий Чарльза Доу подразделяет тренды на кратко- , средне- и долгосрочные. Чтобы попасть в первую категорию и при этом считаться трендом, достаточно продержаться несколько недель. Во вторую группу попадают направленные движения от месяца до полугода, долгосрочным признаются те, что существуют на фондовом рынке более 6 месяцев.

Линии трендов

Линии тренда — один из самых простых технических инструментов. По сути, это прямая черта, которая проходит по нижним точкам локальных минимумов при восходящем движении и по верхним точкам локальным максимумам при медвежьем тренде.

Каналы

Это одна из модификаций использования линий трендов. Чтобы очертить канал, необходимо к основной трендовой полосе добавить такую же параллельную линию, но с другой стороны ценового диапазона. Таким образом, ограничиваются уровни возможной волатильности и дается представление о торговом канале.

Индикаторы группы осцилляторы

Ранее указанные тех. инструменты также относятся к группе осцилляторов. Полосы этих индикаторов движутся в установленном диапазоне. Характерной чертой данных движений является расположение или же выход из зоны перекупленности/перепроданности.

Эти два состояния рынка требуют отдельного, детального изучения. Поскольку за счет умения работать с осцилляторами, можно максимально точно определить разворот стоимости на повышение или снижение. Работая с бинарными опционами, такая информация считается полезной, ведь от инвестора требуется определить только направленность цены актива.

5. Что такое Дивергенция на MACD

Статистический анализ создал множество математических моделей, которые в той или иной мере описывают или характеризуют поведение цены. Сейчас они доступны практически каждому, так как все это очень легко построить и применить к графику цены прямо в биржевом терминале. Остановимся на одном из самых мощных и наиболее достоверном сигнале, которые подают нам технические индикаторы рынка – дивергенции. Дивергенция означает расхождение, и на практике представляет собой расхождение пиковых значений цены и пиковых значений индикатора. Наиболее популярным индикатором, по которому определяется дивергенция – это индикатор под названием MACD.

Дивергенция на падение

Цена на основном графике делает новый пик, превосходящий свой предыдущий, а новый пик индикатора (нижний график – синие столбцы) оказывается ниже предыдущего – это свидетельствует о вероятной смене восходящей тенденции на нисходящую.

Дивиргенция на рост

И наоборот, в случае смены нисходящей тенденции на восходящую. Цена достигает нового минимума, превосходящего предыдущий, а значение индикатора не превосходит ближайший предыдущий минимум.

Фундаментальный анализ на фьючерсном и валютном рынках

При торговле фьючерсными контрактами на сырье принимают во внимание:

  • отчеты по запасам сырья в крупнейших странах потребителях — например, еженедельный отчет Минэнерго США по запасам нефти;
  • динамику макроэкономических показателей в странах — потребителях;
  • прогнозы специализированных агентств — например, прогнозы «Международного союза кофе» могут существенно повлиять на динамику биржевых котировок контрактов на данный товар;
  • природные условия, геополитические конфликты в регионах, связанных с производством товаров или сырья — неблагоприятные погодные условия вызывают рост цен на пшеницу, сахар, кофе, какао; конфликты в странах Персидского залива провоцируют рост нефтяных котировок.

При торговле на валютном рынке Форекс во внимание принимают следующие фундаментальные данные:

  • публикация макроэкономической статистики в регионе, относящемуся к данной валюте;
  • сообщения центральных банков;
  • данные с сырьевых рынков, если экспорт или импорт данного товара имеет значительное влияние на укрепление или ослабление валюты;  

fundamentalnii-analyz-kompanii

Анализ фундаментальных данных помогает получить более широкий взгляд на рынок, понять расстановку сил и вероятность дальнейшего движения цены.

Основам прибыльной торговли, понимания рыночной ситуации, создания собственной торговой стратегии, принципам риск менеджмента и создания алгоритма можно обучиться на Дистанционном Курсе «Трейдинг от А до Я за 60 дней» от Александра Герчика.

Результаты в трейдинге индивидуальны и зависят от опыта и личной дисциплины. Улучшить свои навыки и дисциплину можно на нашем Дистанционном Курсе: «Трейдинг от А до Я за 60 дней»

Подписывайся на рассылку!

которую можно будет настраивать из личного кабинета

Подведем итоги

Оба вида – фундаментальный и технический анализ – позволяют нам сделать фондовый рынок источником стабильного дохода.

Можно ли применять оба способа анализа вместе?

Такой вопрос встает перед каждым трейдером, который только начинает работу. Специалисты дают на него однозначный ответ: оба метода прекрасно сочетаемы. Совместное применение технического и фундаментального анализа дает более стабильные и качественные результаты, чем выбор чего-то одного.

Трейдеры, которые добились наибольших успехов в своем деле, применяют именно оба подхода сразу. Трейдеры находят причины колебания рынка с помощью фундаментального анализа. А потом используют технический, создав график движения цен. На нем они видят подтверждение своей правоты либо, наоборот, ошибки. Все это позволяет находить самые выгодные позиции.

Такой алгоритм работы выбирают успешные трейдеры. Применение 2 подходов позволяет получить максимум шансов для эффективной работы, и их прибыли растут быстрее и чаще.

Интересное: родоначальники фундаментального анализа и заложенные ими принципы

Родителями фундаментального анализа считаются Бенджамин Грэм и Дэвид Додд, которые в 1934 году опубликовали книгу «Анализ ценных бумаг». Интересное в том, что основные ее тезисы актуальны и по сей день

  • за изменением цены актива всегда стоят определенные причины;
  • причины изменения цен можно выяснить при изучении фактов, касающихся эмитента актива;
  • каждый факт влечет за собой те или иные последствия, которые отразятся на цене ценных бумаг.

Согласитесь, мудро и вечно.

Свечной анализ (прайс экшн)

Price Action подразумевает анализ свечных комбинаций. При этом каждая из свечей в ряде должна отвечать определенным характеристикам. Этот метод технического анализа может свидетельствовать о смене тренда или формировании определенного паттерна. Наиболее популярны разворотные Пин-бары, молоты, утренние звезды, внутренние бары и т.д. Наряду с этим несколько простых моделей могут кооперироваться между собой и составлять более сложные технические структуры, такие как комбинация пин и внутренного бара.

Хотите стать частью закрытого сообщества профессиональных трейдеров Masterforex-V и на практике применять эти знания?

Хочу стать частью закрытого сообщества профессиональных трейдеров MasterForex-V

Дата публикации: 28.08.2020

Полезная информация?
Расскажи друзьям не молчи!

ВЛИВАЙСЯ В РЯДЫ ПРОФЕССИОНАЛОВ
СДЕЛАЙ СВОЮ ТОРГОВЛЮ ЭФФЕКТИВНОЙ

ПРОФЕССИОНАЛЬНОЕ
ОБУЧЕНИЕ

Правая колонка

  • Верить в обещания менеджеров Форекс Оптимум также разумно, как и …
  • Я на Форекс Оптимум давно поставила крест, что и остальным советую. …
  • имею тут центовик. занимаюсь тестированием стратегий, индикаторы …
  • Открыть, закрыть, изменить ордер тут не проблема даже на новостях. Кто …
  • Доброе утро всем!!! Хочу рассказать о своем опыте работы с тт. Это мой …
  • Поток котировок стабильный всегда, даже на новостях, даже во время …
  • C 2018 года наблюдаем сильный бычий тренд курса монгольского тугрика к …
  • Монгольская валюта при максимальной банкноте в 20 000 тугриков очень …
  • Валюты канадского доллара и оманского риала близки по курсу к доллару …
  • На самом деле вы не Pavvell и SiderEvgen, а чередующиеся тролли М. …
  • RyslQew, укажите Ваш номер счета. Это необходимо для идентификации …
  • DikAlex, укажите Ваш номер счета. Это необходимо для идентификации …
  • Anwea, укажите Ваш номер счета. Это необходимо для идентификации Вас …
  • В сравнении с японской йеной китайский юань намного сильнее, что видно …
  • Японская йена при максимальной банкноте в 10 000 йен намного слабее …
  • Израиль делает ставку на технологии — и это очень правильный подход. …
  • 8,4% ВВП от туризма — и каково им сейчас, когда туризма практически нет? …
  • Маленькая страна с запасами нефти и без подоходного налога. Звучит как …
  • Ключевой момент — нет государственных монополий. Многим стоит …
  • Совершенно непонятно, что мешает Бразии быть преуспевающей страной: …
Рейтинг
( 1 оценка, среднее 5 из 5 )
Загрузка ...